Updated at 2021.08.20

부자 아빠의 투자 가이드

로버트 기요사키 지음, 2011년(개정판) (번역 2014년)

부자들이 들려주는 투자 비법 5단계

주요 내용

1단계. 당신은 투자가가 될 정신적 준비가 되었는가

1장. 부자를 만드는 것은 돈이 아니라 사고 방식이다

3E

• Education (교육)
• Experience (경험)
• Excessive Cash (넘치는 현금)

2장. 투자는 '선택'이다

3장. 무엇을 우선 순위에 둘 것인가

부자가 될 것인가 vs. 행복한 사람이 될 것인가

투자의 근본적 이유

1. 안정 (3)
2. 편안함 (2)
3. 부자가 되는 것 (1)

4장. 돈에 대한 상반된 시각

• 돈이 부족하다. vs. 돈이 너무 많다.
• 나는 그럴 형편이 안된다 -> 어떻게 하면 그럴 형편이 될 수 있을까?
• 안정을 추구할 수록 돈은 부족해 진다.

세상에 넘치는 것은 돈이다.

5장. 투자는 왜 혼란스러운가?

투자는 각각의 사람들에게 서로 다른 의미를 지닌다.

다양한 투자절차

1. 롱포지션: 사고 보유하고 기도한다. 달러 평균법
2. 거래: 사고 판다. 옵션을 사고 판다.
3. 숏포지션: 판 다음에 산다.
4. 브로커: 중개
5. 모으기: 저축

투자가 혼란스러운 이유는 대부분의 사람들이 투자라고 부르는 것이 실은 투자가 아니기 때문이다.

6장. 계획이 없다면 투자하지 마라

• 투자는 상품이나 절차가 아니라 계획이다.
• 주식거래는 투자가 아니다. 그저 거래일 뿐이다. 거래는 하나의 직업같은 거다. 투자는 직업이 아니라 계획이다.

7장. 부자가 되는 계획 vs. 가난해지는 계획

8장. 부자가 되는 것은 단순하고 지루한 과정이다

좋은 주식이 아니라 좋은 전략을 찾아야 한다.

지난 20년 동안 성공한 공식: 사업을 하고, 사업체를 통해 부동산과 금융자산을 사들이는 것

9장. 자신에게 맞는 투자 계획을 찾아라

주식은 팀 스포츠다.

10장. 부자가 되기 위한 세가지 계획

1. 안정
2. 편안함
3. 부자가 되는 것

11장. 어떤 투자든 비용이 든다

❝

시간과 돈 중에서 더 귀중한 자산은 시간이다.

• 넘치는 것은 돈, 부족한 것은 시간이다.
• 시간은 절약하는 것이 아니라 구입하는 것이다.
• 가격은 시간으로 측정된다.

12장. 진짜 좋은 거래는 '내부'에 있다

13장. 당신은 어느 쪽에 앉을 것인가

• E (근로자)
• S (자영업자)
• B (사업자)
• I (투자자)

14장. 투자의 일곱가지 기본규칙

• 자신이 어떤 종류의 소득을 위해 일하고 있는지 알기
  • 근로소득, 투자(자본)소득, 비활성소득(부동산, 로열티)
• 근로소득을 최대한 효과적으로 투자소득이나 비활성소득으로 바꾸기
• 근로소득은 안전하게 유지하기
  • 안전한 상품 (Security) 와 자산 (Asset)의 차이?
    • 시큐리티는 자산이 될 수도 있고 부채가 될 수도 있다.
    • 시큐리티는 투자할 때 이용하는 수단이다.
• 투자가 자신이 자산이나 부채가 된다.
• 진짜 투자가는 무슨 일이 일어나든 미리 준비되어 있다.
  • 가짜 투자가는 무엇이 언제 일어날지 예측하려고 한다.
  • 미리 준비되어 있다면 날마다 일생일대의 기회가 찾아온다.
• 준비가 되어 있다는 것은 교육과 경험이 있다는 의미고, 그런 상태에서 좋은 거래를 발견하면 돈이 너를 찾아오거나 네가 돈을 찾아낼 것이다.
• 위험과 보상을 평가하는 능력 (부자들이 하는 투자)

❝

투자를 한층 더 위험하게 만드는 것은 적절한 기술을 습득하지 못한 투자자 자신이다.

15장. 투자 안전망을 갖추는 법

1. 재무제표는 사업(투자)의 안정성을 점검하는 지표
2. 투자를 개인적인 재무제표와 비교하면서 적절한지를 체크할 수 있다.
3. 투자가 과연 안전하게 내게 돈을 벌어다 줄지를 알게 해준다.
4. 투자는 위험하지 않다. 금융지식이 부족한 것이 위험하다.

투자는 자기 자신을 통제하는 과정 (재무제표를 통제): 근로소득을 비활성소득 또는 투자소득으로 바꾸기

16장. 투자가가 반드시 알아야 할 금융지식

• 현금 흐름의 방향이 자산인지 부채인지를 결정한다.
  • 오늘의 자신인 것이 내일은 부채가 될 수 있다.
  • 평균은 일반 투자가들을 위한 것이다.
  • 전문적인 투자가들은 통제를 원한다.
• 전체적인 그림을 보려면 적어도 두 개의 재무제표가 필요하다.

17장. 학교에서 배운 것 vs. 거리에서 배운 것

• 아는 것의 경계에 다다랐다면, 이제는 실수를 저질러야 할 때이다.
• 학교에서는 먼저 수업을 듣는다. 하지만 거리에서는 먼저 실수를 저지른 다음 알아서 교훈을 배워야 한다.
• 위험과 실수를 피하는 것이 아니라, 그것을 관리하는 법을 배워라.

❝

성공이란 실패를 거듭하면서도 열정을 잃지 않는 능력이다. (윈스터 처칠)

18장. 부자가 되는 여덟가지 방법

더 많은 사람들을 위해 봉사하라

3E

• Education (교육)
• Experience (경험)
• Excessive Cash (넘치는 현금)

5D

• Dream (꿈)
• Dedication (헌신)
• Drive (추진력)
• Data (데이터)
• Dollars (돈)

19장. 당신의 투자 계획은 무엇인가?

자산을 사는 것이 아니라 스스로 자신을 만드는 것을 고려할 의사가 있는가?

투자는 영리한 사람들이 그들의 돈을 보존하는 방식이다.

2단계. 어떤 유형의 투자가가 될 것인가?

20장. 90:10 수수께끼 풀기

21장. 투자가의 다섯가지 유형

1. 공인투자가 (많은 돈 or 순자산, Accredited Investor)
2. 적격투자가 (기본적 투자와 기술적 투자를 알고 있다., Qualified Investor)
3. 전문투자가 (투자와 법률을 이해, Sophisticated Investor)
4. 내부투자가 (투자를 만들어 냄, Inside Investor), 성공적인 사업 구축 (임대부동산 or 소매회사)
5. 궁극투자가 (주식을 파는 주주, Ultimate Investor)

22장. 자격이 인증된 공인투자가

23장. 외부에서 기업을 분석하는 적격투자가

24장. 동전의 양면을 아는 전문투자가

적격투자가 + 법률 (세법, 회사법, 증권법)

ETC

• 단위 Entity
• 시점 Timing
• 성격 Character

❝

부자들은 소유를 원하는 것이 아니다. 그들이 원하는 것은 통제다

25장. 통제권을 행사하는 내부투자가

26장. 기업을 만드는 궁극투자가

27장. 최상의 기회는 어느 사분면에 있는가?

• 사업은 세전 수입으로 자산을 산다.
  • 총수입으로 자산을 산 다음 순수입 기준으로 세금을 낸다.
• 개인은 세후 수입으로 자산을 산다.

28장. 직장을 그만두기 전 사업을 시작하라

진짜로 앞서 나가고 싶다면, 기존의 일자리를 유지하면서 시간제로 사업을 시작해야 한다.

29장. '창업가 정신'이라는 자산

3단계. 어떻게 강력한 사업체를 구축할 것인가?

30장. 사업을 해야 하는 세가지 이유

1. 넘치는 현금 흐름을 얻기 위해서
2. 사업체를 팔기 위해서
3. 사업체를 만들어 공개하기 위해

31장. 부자가 되는 비결 'B-I삼각형'

• 사업은 세전 수입으로 전문서비스를 받고
• 개인은 세후 수입으로 전문서비스를 받는다.

팀, 리더십, 사명

리더: 비전가, 치어리더, 현장감도

강력한 사업의 필수 구성 요소

• 현금흐름
• 의사소통
• 시스템
• 법률
• 제품

32장. 기본 중의 기본, 현금흐름 관리

수익 vs. 현금흐름

실질적인 현금흐름 vs. 허구적인 현금흐름

33장. 의사소통 관리

마케팅(시스템을 이용한 판매) vs. 판매

34장. 시스템 관리

35장. 법적 관리

36장 제품 관리

• 대부분의 사람들이 맥도널드 보다 맛있는 햄버거를 만들 수 있지만 맥도널드 보다 더 좋은 사업시스템을 갖춘 사람은 거의 없다.
• 부자가 되기 위해서는 내가 없어도 문제없이 돌아가는 시스템을 만드는 방법을 배워야 한다.
• 적게 일할수록 돈을 많이 번다.
• 성공의 열쇠는 게으름에 있다. 실무에 적극적으로 참여할수록 돈은 적게 번다.
• 돼지에게 노래 부르는 법을 가르치지 마라. 그것은 시간 낭비일 뿐만 아니라 돼지를 화나게 한다.

4단계. 전문 투자자를 넘어 궁극투자가로

37장. 전문투자자의 사고방식

가난한 사람의 현금흐름 패턴

중산층의 현금흐름 패턴

부자들의 현금흐름 패턴 (그들의 사업이 지출 비용의 대부분을 지불)

부채가 아닌 자산을 사라

개인적인 지출은 사업적인 지출로 바꿔라

38장. 투자를 평가하고 분석하라

기업의 재무비율

• 매출 총 이익률 (Gross Margin Percentage) \(=\frac{매출총이익}{매출}\)
  • 매출총이익: 매출 - 매출원가
• 순영업 이익률 (Net Operating Margin Percentage) \(=\frac{EBIT}{매출}\)
  • EBIT = Earnings Before Interest and Taxes
• 운영레버리지, 재무레버리지, 총레버리지
• 부채비율 (Debt to Equity Ratio)
• 당좌비율
• 유동비율
• 자기자본이익률 (Return On Equity)

부동산

• 현금수익률 \(=\frac{긍정적인 순현금흐름}{선금}\)

39장. 궁극 투자가가 되려면

❝

할 수 있거나 할 수 있다고 꿈꾸는 것이 있다면, 그게 무엇이든 시작하라. 대담함 속에는 천재성과 힘, 그리고 마법이 있으니, 지금 당장 시작하라. (괴테)

40장. 억만장자의 비밀

우두머리가 되지 못하면 항상 변함없는 풍경만 보게 된다.

41장. 부자들이 파산하는 이유

돈이 너무 많은 세상이 존재할 수 있음을 이해하고 '세법'과 '회사법'에 대해 조금이라도 알고 지출의 통제가 어째서 그토록 중요한 지 이해한다면, 당신은 완전히 새로운 세상을 보게 될 것이다.

낮은 소득과 높은 지출이 당신을 부자로 만들어 준다.

핵심 질문: 지출 부문에서 나가는 돈 가운데 몇 퍼센트가 같은 달에 수입부문으로 돌아오는가?

사면체의 꼭지점: 사업(수입), 비활성(부동산), 포트폴리오(금융자산), 지출

5단계. 가진 것을 돌려줄 준비가 되어 있는가?

42장. 모두에게 돌려주라

마치며, 돈이 있어야 돈을 버는 시대는 지났다

Most Popular #3

Recent #3